Un cirque vient à Dooville et enchante les habitants, y compris les parents de Scooby et Flim-Flam (ce dernier ne voyant pas d'opportunités d'affaires). Shaggy et Scooby découvrent que le cirque est composé de démons et de monstres et de son méchant maître de piste, le professeur Phantasmo, dont le calliope cache le vrai visage du cirque et qui veut le coffre des démons.